大變革浪潮下，環(huán)保國(guó)企、民企關(guān)系的重構(gòu)

當(dāng)下的環(huán)保行業(yè)，大家除了在“碳中和”話題上論一論、議一議，其他似乎歸入了一種新的平靜。

不管是政策、監(jiān)管，還是市場(chǎng)、企業(yè)，都呈現(xiàn)出這種狀態(tài)。

看得出來(lái)，經(jīng)歷了上一輪大變革浪潮下的政策調(diào)整、行業(yè)震蕩，環(huán)保產(chǎn)業(yè)正在進(jìn)入一種新常態(tài)。

而這種平靜也意味著，上一輪政策機(jī)遇的窗口期正在漸漸過(guò)去，也意味著環(huán)保行業(yè)新的生態(tài)結(jié)構(gòu)已經(jīng)成型。

在新的行業(yè)生態(tài)結(jié)構(gòu)中，國(guó)企、民企關(guān)系的重構(gòu)在業(yè)內(nèi)影響廣泛、最受關(guān)注，本文就此話題展開(kāi)討論，希望幫助各位讀者在新的時(shí)代、新的局面下更好地識(shí)局、破局。

01

新時(shí)代、新局面，“新”在何處？

需求新：一個(gè)階段，環(huán)保產(chǎn)業(yè)的狀況，在根本上取決于這個(gè)階段行業(yè)所要解決的需求，這個(gè)需求可能是發(fā)自于解決環(huán)境污染與人民幸福之間日益尖銳的矛盾的真需求，也可能是發(fā)自于各地方政績(jī)包裝、政治站位的偽需求。

現(xiàn)實(shí)的情況更多時(shí)候是真、偽需求勾兌出來(lái)的一種混合需求，過(guò)去很長(zhǎng)一段時(shí)間，這種混合需求中，偽需求占了很大成分，而在新的時(shí)代，對(duì)真需求的成分的要求會(huì)越來(lái)越大。

因?yàn)椋?span style="margin: 0px; padding: 0px; outline: 0px; max-width: 100%; box-sizing: border-box !important; overflow-wrap: break-word !important; color: rgb(0, 82, 255);">當(dāng)下政策對(duì)環(huán)境治理的理念和要求發(fā)生了根本性的改變，落點(diǎn)已經(jīng)不再停留在達(dá)標(biāo)排放的過(guò)程目標(biāo)上了（最近在討論調(diào)整城鎮(zhèn)污水處理廠污染物排放標(biāo)準(zhǔn)），而是提升到了看得見(jiàn)、感受得到的綠水青山的終極目標(biāo)。

政策新：推動(dòng)前述新需求出現(xiàn)和保障需求目標(biāo)達(dá)成的則是新政策，十九大期間是生態(tài)環(huán)境治理規(guī)劃目標(biāo)、法律法規(guī)重新修訂并實(shí)施的爆發(fā)期，這是一次我國(guó)環(huán)境治理體系全面且深入的升級(jí)，奠定了當(dāng)前行業(yè)新格局的基礎(chǔ)。

多項(xiàng)重要環(huán)保新政才實(shí)施沒(méi)幾年，對(duì)此各方都需要一段時(shí)間來(lái)消化和適應(yīng)。

市場(chǎng)新：這幾年政策上的高舉高打?qū)κ袌?chǎng)產(chǎn)生的刺激效果，主要表現(xiàn)在兩個(gè)維度，一是市場(chǎng)體量的明顯放大，以至于一度有企業(yè)因過(guò)度擴(kuò)張而失速暴雷的現(xiàn)象發(fā)生，二是賽道的多元和細(xì)化，一些新的細(xì)分賽道由此出現(xiàn)或堅(jiān)挺。

當(dāng)然，因?yàn)槭袌?chǎng)短期快速釋放和國(guó)央企大規(guī)模進(jìn)場(chǎng)的原因，未來(lái)行業(yè)要面臨增速放緩、賽道擁擠的局面。

對(duì)此局面，所有企業(yè)都要思考一個(gè)問(wèn)題：如何在現(xiàn)有市場(chǎng)容量之下保持和擴(kuò)大份額？

格局新：在新需求、新政策、新市場(chǎng)形成的過(guò)程中，環(huán)保行業(yè)的生態(tài)格局也在重構(gòu)，目前基本上形成了國(guó)央企主導(dǎo)市場(chǎng)、民企提供配套服務(wù)的新格局。

根據(jù)中國(guó)環(huán)保產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)最新數(shù)據(jù)，2020年，營(yíng)業(yè)收入、環(huán)保業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)高度集中于營(yíng)業(yè)收入在1億元以上的企業(yè)，其以9.1%的企業(yè)數(shù)量占比，貢獻(xiàn)了超過(guò)90%a的營(yíng)業(yè)收入和利潤(rùn)。

其中，大型企業(yè)數(shù)量占比僅3.1%，卻貢獻(xiàn)了超過(guò)80%的營(yíng)收及利潤(rùn)，而這80%的份額則主要集中在頭部的50多家國(guó)企央企、混合企業(yè)中。

列入統(tǒng)計(jì)范圍的15556家企業(yè)以小、微型企業(yè)為主，其數(shù)量占比合計(jì)達(dá)72.9%，但僅貢獻(xiàn)2.6%的營(yíng)業(yè)收入及0.3%的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。

這種新格局將會(huì)在未來(lái)較長(zhǎng)一段時(shí)間維持存在，甚至短期有加深的趨勢(shì)。

02

國(guó)、民企各自的特征及優(yōu)劣勢(shì)

至于上述行業(yè)新格局的形成，一方面在于當(dāng)前環(huán)保行業(yè)的特性（主要表現(xiàn)于以下3點(diǎn)）：

政治目標(biāo)屬性：污染防治是當(dāng)前國(guó)家主要推動(dòng)的攻堅(jiān)任務(wù)，在憲法的定義中是與國(guó)民生活幸福度密切相關(guān)的迫切任務(wù)，現(xiàn)階段可以說(shuō)是處在前所未有的政治高度。

這一屬性要求環(huán)保產(chǎn)業(yè)的推進(jìn)要快速且有效，自然在一些情況下就不可能單純依靠市場(chǎng)來(lái)推動(dòng)。

公益屬性：環(huán)保是典型的公益性產(chǎn)業(yè)，主要由各地政府付費(fèi)。

這一屬性決定了行業(yè)的利潤(rùn)一定要在公益性和盈利性之間做審慎權(quán)衡，甚至有些情況要不以盈利為目的。

工程屬性：環(huán)保產(chǎn)業(yè)和基建在一定程度上是相似的，都具有投資規(guī)模大、收益周期長(zhǎng)、收益率低等特征，再加上一些地方政府財(cái)政的緊張狀況，這對(duì)參與企業(yè)的資金、運(yùn)營(yíng)等能力是一個(gè)巨大的挑戰(zhàn)。

另一方面則在于國(guó)、央企的的特征及優(yōu)劣勢(shì)：

在構(gòu)成市場(chǎng)主要份額的固廢和水處理領(lǐng)域，大的市場(chǎng)項(xiàng)目基本上都具有上述特性，這也就對(duì)參與市場(chǎng)的企業(yè)提出了要求，也就是說(shuō)市場(chǎng)主體要能夠匹配這些特性。

而國(guó)企和民企作為環(huán)保行業(yè)中特征最為明顯的兩大陣營(yíng)，分別具有以下特征：

國(guó)企：